2021 金融工程(山东财经大学)1463774443 最新满分章节测试答案

本答案对应课程为:点我自动跳转查看
本课程起止时间为:2021-03-15到2021-07-31

第一章 金融工程概述 第一章单元测验

1、 问题:下列哪个是金融工程运用的主要工具
选项：
A:股票
B:债券
C:外汇
D:贵金属
答案: 【股票;
债券;
外汇;
贵金属】

2、 问题:金融工程的主要内容是
选项：
A: 设计
B:定价
C:风险管理
D:风险投资
答案: 【 设计;
定价;
风险管理】

3、 问题:金融衍生品只能使用相对定价法定价
选项：
A:正确
B:错误
答案: 【错误】

4、 问题:风险中性定价法得到的证券上涨概率与实际上涨概率不一定相同
选项：
A:正确
B:错误
答案: 【正确】

5、 问题:某个投资者持有1份风险资产多头和以该资产为标的的看涨期权空头，则他相当于持有以该资产为标的的看跌期权多头
选项：
A:正确
B:错误
答案: 【错误】

6、 问题:金融工程的根本目的是
答案: 【解决金融问题】

【作业】第一章 金融工程概述 第一章作业

1、 问题:如何理解金融工程的内涵？
评分规则: 【 参考教材第一章
】

2、 问题:谈谈你对风险管理在金融工程中地位的看法。
评分规则: 【 参考教材第一章
】

3、 问题:在金融工程的发展过程中，哪些因素起到了最重要的作用？
评分规则: 【 参考教材第一章
】

4、 问题:如何理解衍生产品市场上的三类参与者？
评分规则: 【 参考教材第一章
】

5、 问题:请列出中国金融市场上现有的金融衍生产品。并举例说明。
评分规则: 【 查阅各大交易所的资料
】

第二章 远期与期货概述 第二章测验

1、 问题:最早产生的金融期货为（  ）.
选项：
A:外汇期货
B:国债期货
C:股指期货
D:利率期货
答案: 【外汇期货】

2、 问题:在期货交易中（  ）是会员单位对每笔新开仓交易必须交纳的保证金。
选项：
A:基础保证金
B:初始保证金
C:追加保证金
D:变更追加保证金
答案: 【初始保证金】

3、 问题:远期利率是指（  ）。
选项：
A:将来时刻的将来一定期限的利率
B:现在时刻的现在一定期限的利率
C:现在时刻的将来一定期限的利率
D:以上都不对
答案: 【现在时刻的将来一定期限的利率】

4、 问题:期货合约的标准化主要体现在哪几个方面（   ）。
选项：
A:商品品质的标准化
B:商品计量的标准化
C:交割月份的标准化
D:交割地点的标准化
答案: 【商品品质的标准化;
商品计量的标准化;
交割月份的标准化;
交割地点的标准化】

5、 问题:在“1×4“FRA中，合同期的时间长度说法正确的是（）
选项：
A:合约时间长度为3个月
B:合约1个月后生效
C:合约长度为4个月
D:合约长度1个月
答案: 【合约时间长度为3个月;
合约1个月后生效】

【作业】第二章 远期与期货概述 第二章作业

1、 问题:有时期货的空方会拥有一些权力，可以决定交割的地点、交割的时间以及用何种资产进行交割等。那么这些权利是会增加还是减少期货的价格呢？请解释原因。
评分规则: 【 参考教材第二章
】

2、 问题:请解释保证金制度如何保护投资者规避其面临的违约风险。
评分规则: 【 参考教材第二章
】

3、 问题:假设甲签订了一份远期外汇合约，而乙则签订了一份外汇期货合约，两份合约均规定在3个月后以15万美元买入10万欧元。当前欧元汇率为1.50.如果在合约期的前两个月欧元巨幅贬值，然后在第三个月回升，最终以1.65的价格收盘，两者的财务状况有何区别？（15分）如果在合约期的前两个月欧元升值，然后在第三个月暴跌，最终以1.32的价格收盘，两者的财务状况有何区别？（15分）导致这种情况出现的原因是什么？（20分）
评分规则: 【 参考教材第二章
】

第三章 远期与期货定价 第三章测验

1、 问题:远期合约中合理的未来买卖标的物的价格称为（  ）。
选项：
A:远期价值
B:期货价值
C:远期价格
D:即期价格
答案: 【远期价格】

2、 问题:下列关于期货价格与预期的未来现货价格关系的说法中，正确的是(   )。
选项：
A:如果标的资产的系统性风险为负，那么期货价格大于预期的未来现货价格
B:如果标的资产的系统性风险为正，那么期货价格大于预期的未来现货价格
C:期货价格与预期的未来现货价格孰大孰小，取决于标的资产的系统性风险
D:如果标的资产的系统性风险为零，那么期货价格等于预期的未来现货价格
答案: 【如果标的资产的系统性风险为负，那么期货价格大于预期的未来现货价格;
期货价格与预期的未来现货价格孰大孰小，取决于标的资产的系统性风险;
如果标的资产的系统性风险为零，那么期货价格等于预期的未来现货价格】

3、 问题:下列关于远期价格和期货价格关系的说法中，不正确的有（   ）。
选项：
A:当无风险利率恒定且对所有到期日都不变时，交割日相同的远期价格和期货价格应相等。
B:当利率变化无法预测时，如果标的资产价格与利率呈正相关，则远期价格高于期货价格。
C:当利率变化无法预测时，如果标的资产价格与利率呈负相关，则期货价格高于远期价格。
D:远期价格和期货价格的差异幅度取决于合约有效期的长短、税收、交易费用、违约风险等因素的影响。
答案: 【当利率变化无法预测时，如果标的资产价格与利率呈正相关，则远期价格高于期货价格。;
当利率变化无法预测时，如果标的资产价格与利率呈负相关，则期货价格高于远期价格。】

4、 问题:下列关于套利描述正确的是（    ）。
选项：
A:套利存在于定价存在差异的市场之间
B:套利会一直继续
C:套利是市场不合理定价的产物
D:没有任何损失风险且无须投资者自由资金
答案: 【套利存在于定价存在差异的市场之间;
套利是市场不合理定价的产物;
没有任何损失风险且无须投资者自由资金】

5、 问题:假设标的资产价格为50元，每年红利现值为2元，一年期无风险利率为4%（连续复利），一年期标的资产期货的理论价格为（    ）元。（保留四位小数）
答案: 【49.9589】

【作业】第三章 远期与期货定价 第三章作业

1、 问题:假设一种无红利支付的股票目前的市价为20元，利率期限结构平坦。无风险连续复利为10%，市场上该股票的3个月远期价格为23元，请问该如何套利？（15分）若该股票1个月后和2个月后每股将分别派发1元和0.8元红利，是否存在套利空间？（15分）若有，应该如何进行套利？（10分）
评分规则: 【 参考教材第三章
】

2、 问题:假设一种无红利支付的股票目前的市价为20元，无风险连续复利年利率为8%，市场上该股票的3个月远期价格为21元，请问应如何进行套利？
评分规则: 【 参考教材第三章
】

3、 问题:请阐释如下观点：在交割期间，期货价格高于现货价格将存在套利空间。如果交割时期货价格低于现货价格呢？
评分规则: 【 参考教材第三章
】

第四章 远期与期货的运用 第四章测验

1、 问题:当基差出人意料地增大时，以下哪些说法是正确的(   )。
选项：